Seful CEC Bank, Radu Ghetea, a declarat ieri ca banca sa urmeaza sa fie verificata in privinta riscurilor, incepand de astazi, dupa noile standarde ale Bancii Centrale Europene (BCE), precizand ca are emotii intrucat evaluarea se va face cu un alt "subler", ce ar putea impune bancii de stat sa-si majoreze capitalul si provizioanele. Motiv pentru care am analizat situatiile financiare ale CEC Bank din 2013, pentru a vedea ce ascunde aceasta in bilant.
Iar surprizele nu s-au lasat greu depistate.
Principala problema CEC-ului se pare ca sunt creditele restructurate pentru firmele care nu mai reusesc sa-si achite ratele: la 31 decembrie 2013, valoarea contabila a creditelor restructurate de CEC Bank este de 2,615 miliarde lei, fata de 2,366 miliarde la finalul lui 2012, din care doar 120 de milioane sunt credite nedepreciate.
CEC Bank a restructurat anul precedent credite de 1,5 miliarde lei. Cele mai multe, 350 milioane lei, sunt pentru marile firme din industrie, probabil companii de stat, urmate de firmele din constructii, cu 300 de milioane si cele din comert, cu 227 milioane lei restructurate.
Sectorul public are datorii restructurate de doar 12 milioane lei.
Pentru cele 1,5 miliarde lei credite restructurate, banca a facut provizioane de 611 milioane lei, duble fata de anul precedent, astfel ca expunerea bruta pe aceste credite riscante depaseste 2 miliarde lei.
Creditele restructurate pentru persoanele fizice se ridica la 296 milioane lei.
Cheltuielile bancii cu deprecierea creditelor acordate clientilor, adica provizioanele constituite pentru creditele neperformante, au fost in 2013 usor mai mici decat in anul precedent, respectiv de 414 milioane lei, fata de 416 milioane in 2012.
Provizioane de 1,2 miliarde lei pentru creditele acordate firmelor
Din totalul creditelor nete acordate de CEC Bank persoanelor fizice si juridice, care se ridica la 10,9 miliarde lei la finalul lui 2012, soldul provizioanelor pentru credite neperformante se ridica la 1,751 miliarde lei, cea mai mare parte fiind pentru creditele acordate firmelor, respectiv 1,266 miliarde lei.
Cele mai multe provizioane, 611 milioane, s-au datorat firmelor cu credite restructurate, urmate de IMM-urile din comert, cu 238 milioane lei si IMM-urile din servicii, cu 105 milioane lei.
Comparativ, in 2012, cand banca avea un volum net de credite de 10,8 miliarde lei, asadar cu 1 miliard mai putine, provizioanele se ridicau la 1,5 miliarde lei, dintre care 912 milioane erau pentru persoanele juridice, provizioanele pentru firmele restructurate fiind la jumatate, respectiv 341 milioane lei.
Cum se face restructurarea creditelor
Conform situatiilor financiare ale CEC Bank aferente anului precedent, conform standardelor IFRS si audiate, "activitatile de restructurare include intelegeri privind amanarea de plata in baza unor planuri de afaceri aprobate de management. Decizia referitoare la restructurarea facilitatilor de credit este bazata pe analiza economico-financiara a clientilor persoane juridice (pe baza ultimelor informatii financaire, nu mai vechi de doua luni) si pe estimarea platilor viitoare sau pe analiza capacitatii de rambrusare a persoanelor fizice (pe baza documentelor care reflecta venitul net realizat)."
CEC mai precizeaza urmatoarele: "Politicile si practicile de restructurare au la baza indicatori sau criterii care, in opinia conducerii bancii, indica probabilitatea ca platile sa continue pe viitor. Aceste politici sunt continuu revizuite. Departamentele specializate analizeaza si aproba, conform reglementarilor interne, propunerile de restructurare depuse de unitatile bancii si le trimit spre aprobare catre comitetul de restructurare a creditelor/comitetul de credit al centralei/comitetul de credit II in functie de expunerea bancii fata de cleint/grupul de clienti aflati in legatura. Dupa restructurare, banca monitorizeaza in mod regulat creditele restructurate de la caz la caz."
Solvabilitatea CEC Bank, in scadere cu 1 punct
Capitalul de rangul 1 al CEC Bank la finalul lui 2013 se ridica la 1,526 miliarde lei, fata de 1,460 miliarde lei in anul precedent, iar cerinta de capital a fost de 868 milioane lei, fata de 833 milioane in anul precedent.
Solvabilitatea bancii, adica indicatorul de adecvare a capitalului CEC Bank, a scazut cu 1 punct in 2013, la 10,65%, de la 11,62% in 2012. Indicatorul de capital reglementat calculat conform cerintelor legale a fost de 13,12%, fata de 15,92% in 2012.
CEC Bank a vandut recuperatorilor credite de consum in valoare de 200 milioane lei
Insa nu doar creditele pentru firme pun probleme CEC-ului, ci si cele acordate persoanelor fizice, mai cu seama creditele de consum, motiv pentru care banca a scapat de o parte din acestea, in valoare de 200 de milioane de lei, prin vanzarea catre firme de recuperare de creante.
In schimbul creditelor in valoare de 200 de milioane lei, banca a primit doar 24 milioane lei, adica in jur de 14% din valoarea acestora, restul fiind pierdere.
Crestere de 3 miliarde lei a rezervelor minime obligatorii la BNR
O alta ciudatenie este este ca CEC Bank a inregistrat o crestere substantiala rezervei minime obligatorie la BNR aferenta resurselor atrase, care a avansat cu 3 miliarde lei, de la 2,1 la 5,1 miliarde lei. Si asta in ciuda faptului ca nivelul rezervelor impuse de BNR a scazut de la 15% la 12% pentru fondurile atrase in lei si de la 20% la 18% pentru cele in valuta.
CEC Bank a imprumutat Banca Transilvania cu 540 milioane lei
In acelasi timp, CEC Bank a acordat foarte multe credite altor banci, volumul acestora crescand de la doar 15 milioane lei in 2012 la 758 milioane lei in 2013, un volum important, de peste 540 de milioane lei, fiind acordat Bancii Transilvania, printr-o operatiune de reverse-repo.
Activele CEC Bank, in stagnare
Totalul activelor CEC Bank s-au ridicat la finalul lui 2013 la 26,883 miliarde lei, cu doar 11 milioane lei peste nivelul din anul precedent, cand erau de 26,872 miliarde lei.
Capitalul social ale CEC Bank a fost de 1,333 miliarde lei la finalul lui 2013, in usoara crestere fata de 1,301 miliarde in 2012, in urma recapitalizarii profitului aferent anului precedent.
In ceea ce priveste stocul de credite acordate de CEC Bank clientilor, acesta a avansat cu doar 136 milioane lei, de la 10,8 la 10,9 miliarde lei. Volumul de noi credite a fost in crestere cu 444 milioane lei in 2013, substantial mai redus decat in anul precedent, cand banca a acordat finantari noi de 1,6 miliarde lei.
Pe de alta parte, valoarea depozitelor atrase de banca de la clienti este dubla in comparatie cu creditele: 21,550 miliarde lei, in crestere puternica, cu 2 miliarde, fata de anul precedent, cand volumul depozitelor se ridica la 19,575 miliarde lei. In 2012, CEC Bank si-a majorat volumul de depozite cu doar 246 miliarde lei.
Cui a acordat credite CEC Bank
CEC Bank are in stoc credite acordate persoanelor fizice in valoare de 3,7 miliarde lei, cele mai multe fiind credite de consum din categoria “sub garantate la acordare”, conform clasificarii bancii, respectiv 2 miliarde lei. Creditele de consum din categoria “supra garantate” se ridica la doar 681 milioane lei. Creditele ipotecare au o valoare de 1,215 miliarde lei iar cardurile de credit si overdrafturile la 186 milioane lei.
Creditele acordate de CEC Bank persoanelor juridice au o valoare dubla fata de cele pentru persoane fizice, respectiv 7,2 miliarde lei, fiind distribuite astfel: 1 miliard de lei pentru sectorul public, respectiv primarii si administratii publice locale, 2 miliarde lei in industrie, 787 milioane lei in comert, 489 milioane in constructii.
O pondere insemnata de credite, adica o jumatate de miliard de lei, a fost distribuita si IMM-urilor din sectorul comertului, 400 de milioane de lei au fost creditate IMM-urile din servicii, iar aproape un miliard de lei a fost acordat IMM-urilor din agricultura.
Marile companii, tip corporate, au primit de la CEC Bank imprumuturi de 1,4 miliarde lei, c preponderenta companiile din industrie, de peste 1 miliard de lei.
Profit net de 43,6 milioane lei, dar pierdere operationala de 352 milioane lei
CEC Bank a obtinut in 2013 un profit brut de 51,9 milioane lei si un profit net de 43,6 milioane lei, mai mare decat in anul precedent, cand profitul brut s-a ridicat la 33,5 milioane lei iar profitul net a fost de 36,9 milioane lei.
Banca a obtinut venituri nete din dobanzi in valoare de 859 milioane lei, in scadere fata de 916 milioane in 2012, si venituri nete din comisioane de 135 milioane lei, fata de 73,8 milioane in anul precedent. In total, castigurile din dobanzi si comisioane s-au ridicat la 994 milioane lei.
Pe de alta parte, CEC Bank a avut cheltuieli cu personalul de 362 milioane lei, banca avand 6.452 de angajati, la care s-au adaugat alte cheltuieli operationale de 237 milioane lei, in total 559 milioane lei.
Banca a avut insa pierdere operationala inainte de variatia activelor si datoriilor din exploatare de 352 milioane lei, fata de 402 milioane in anul precedent.
CEC Bank are o activitate sustinuta si in achizitia de titluri de stat, activitate pe care si-a diminuat-o substantial anul trecut. Astfel, volumul achizitiilor de active financiare, in principal titluri de stat, s-a ridicat la 17 miliarde lei, fata de nu mai putin de 78,9 miliarde in 2012. In consecinta, banca a avut incasari substantiale din vanzarea de titluri, respectiv 17,2 miliarde lei in 2013, in scadere fata de 76 miliarde in 2012.
PricewaterhouseCoopers, auditorul situatiilor financiare ale CEC Bank, considera ca “in raportul administratorilor CEC, noi nu am identificat informatii financiare care sa fie in mod semnificativ neconcordante cu informatiile prezentate in situatiile financiare”.
